年终奖怎样花？银行“年货”花样翻新

株洲晚报融媒体记者/刘芳

临近春节，辛苦一年的“打工人”拿着年终奖，如何实现“钱生钱”，避免资金春节“站岗”呢？

记者关注到，今年元旦一过，各银行纷纷开始行动，推出各种产品来吸引市民的存款，争抢“开门红”。值得注意是，在银行理财、银保等产品的选择上，需要关注产品募集期、提前退保的损失等情况。

大额存单依然是香饽饽

近日，市民向女士接到某国有大行理财经理的短信，“今年的大额存单有额度了。”

往年每到这个时候，向女士会把部分年终奖和前一年到期的存款等统一转存做理财。然而去年，银行理财频频遭遇破净，投资者甚至可能会损失本金。

“今年不敢买理财了，手头的钱存三年的大额存单利息有3万多。”向女士咨询理财经理后得知，万一中途需要资金急用，也可以在网银转让，无论是自己还是接受转让的人都可以享受到3年大额存单的利率，“主要是没有后顾之忧，算来算去还是大额存单最划算！”

一直以来，大额存单是银行“开门红”引进客户的钩子产品，记者关注到，当前银行大额存单利率一般在2%～3%左右。

“2023年首期一年期大额存单在1月8日上线，全国额度有800亿元，利率为2.05%，发行5天就全部售罄。”邮储银行株洲市分行相关工作人员告诉记者，一直以来，一年期的大额存单是最受欢迎的产品，而且过年前资金比较充裕，是存款旺季，大额存单利率也比普通定期利率高，所以一出来立马被抢购了。

除了一年期大额存单产品，邮储银行还发行了3个月、6个月的大额存单产品。上述工作人员介绍，“大额存单太火爆了，目前3个月、6个月的大额存单产品全国合计130亿额度也已全部售罄。”

“现在我行上线了一些大额存单产品，春节前额度会充足一些，春节后就不一定了。”建设银行理财经理告诉记者，该行三年期大额存单产品年利率为3.1%，较前期并未有明显变化。

同时，存款产品的利率变化并不明显。“长期来看，在贷款利率水平维持相对较低水平的情况下，银行净息差承压，存款利率或存在下行空间。”业内人士提醒，倾向于保本型产品的投资者，可选择存款利率相对较高的机构进行储蓄，提前锁定存款收益。

“往年一到年关，稳健型的投资者喜欢买理财过年，但今年大家的避险情绪比较高，大额存单还是多数人的首选。”邮储银行株洲市分行相关工作人员告诉记者。

上述工作人员建议，投资者可将资金分为三部分，结合自身风险承受能力、资金流动性需求等实际情况，构建适宜的投资组合，一是可将部分资金投向短期限的现金管理、固收产品，二是将部分投向中长期限的封闭、定开固收产品，三是将部分资金投向风险和收益相对更高的理财产品，如混合类、权益类等理财产品。

现金管理类产品受青睐

“目前，我们主要推现金管理类的理财产品，这类产品也比较受客户青睐。”邮储银行株洲市分行财富管理经理王书婷介绍，比如有银行自己理财子（中邮）的产品“零钱宝”“理财宝”，也有代销其他理财子的产品，如光大理财的“阳光碧灵活1号”、华夏理财的“现金管理类理财产品3号P”。

从数据来看，去年12月1日至今年1月15日，株洲邮银（自营+代理网点）共计销售3.35亿理财，其中现金管理类销售2.23亿，占比约67%。

理财产品发行量连续回升，产品收益率有望企稳回升。普益标准发布最新数据显示，2022年12月全市场共新发了2468款理财产品，环比增加193款，其中288款为开放式产品，其平均业绩比较基准为3.92%；2180款为封闭式产品，其平均业绩比较基准为3.83%。从兑付情况来看，2022年12月理财公司共有1907款理财产品到期。其中，到期开放式固收类理财产品的平均兑付收益率（年化）为-0.38%，环比下跌1.07个百分点，落后其平均业绩比较基准3.58个百分点。

去年年底债市调整引发银行理财净值波动，从近期情况来看，以投资债券为主的银行理财产品的净值已经开始回升，但净值仍未回归到“破净”前的水平。

王书婷建议，对银行理财缺乏信心的投资者可考虑购买现金管理类产品，这类产品收益较为稳健，赎回也很灵活，具备良好的流动性，方便应对各种资金需求。

“现在，我们银行也在推荐摊余成本法理财产品，这类产品投资的固定收益类资产使用摊余成本法估值，收益比较平稳，比较适合有中长期投资需求的客户。”王书婷说。

“银行理财产品有募集期，少则1天，多则十几天，平均在5至7天之间，而且收益开始计算时间一般在非节假日，春节前夕发行的理财产品大多在节后开始计算收益，投资者需要提前安排理财计划，购买产品的时候关注一下收益开始计算时间。”业内人士提醒，理财产品已经向净值化全面转型，产品打破刚性兑付，净值随底层资产价格波动，投资者要谨慎挑选理财产品，尤其是关注产品的风险等级、投资类型、投资方向、历史净值波动等风险因素。

银保产品提前退保或有较大本金损失

“可以关注下银保产品，是我行代销的保险产品，不仅保本，且合同约定基本保额3.5%年复利。”“复利3.5%的保险理财产品作为家庭资产配置打底，真的可以了！”记者了解到，保险产品成为多家银行力推的产品之一。

据介绍，银保理财产品的稳定性整体要高于银行理财产品，部分产品有本金保障，不过流动性往往较差，提前退保可能有较大本金损失，收益率也存在一定波动性。购买这类产品，重点要关注两方面，一是产品期限、现金价值及提前退保的损失情况。二是产品的收益率是如何约定的。

记者关注到，在季末、年末、长假前夕，流动性会有所收紧，国债逆回购利率往往也会上涨，成为投资者青睐的短期投资产品。

但是业内人士提醒，国债逆回购适合短期投资，但不适合作为长期的投资工具，投资者可关注利率波动情况。